备受关注的中国保险业首单沪伦通全球存托凭证(GDR)——中国太平洋保险(集团)股份有限公司(简称“中国太保”)GDR发行取得关键性成果。

6月16日，中国太保在上交所、香港联交所及伦交所三大平台发布公告称，确定本次GDR发行的最终价格为每份GDR 17.60美元，在超额配售权行使之前发行的GDR数量为102,873,300份，募集资金总额为18.106亿美元(假设超额配售权悉数行使，募集资金总额则为19.916亿美元)。本次发行的GDR预计于2020年6月17日(伦敦时间)开始附条件交易，预计于6月22日(伦敦时间)正式在伦敦证券交易所上市。

据了解，在中国太保GDR发行路演期间，全球投资者兴趣浓厚、下单踊跃。簿记建档认购倍数约3倍(不含基石投资者)，最终投资者结构以基石投资者和长线投资者为主。在当下极其复杂多变的资本市场环境下，中国太保在监管机构的价格指导区间内完成此次GDR最终发行定价，为每份17.60美元。

此次发行完成后，中国太保将成为国内首家发行GDR的保险公司和首家A+H+G(上海、香港、伦敦)上市的保险公司。

本次发行中，最吸引外界关注的是Swiss Re Principal Investments Company Asia Pte. Ltd.(瑞士再保险集团成员之一)作为基石投资者认购28,883,409份GDR，占本次发行GDR总数(超额配售权行使前)的28.08%，且锁定了三年的禁售期。

作为国际领先的再保险集团，瑞再长期以来与中国太保保持着良好的业务合作关系。瑞再认购GDR及长期持有承诺体现了其对中国太保长期投资价值的认可以及对中国保险业长远发展的信心。

凭借持续创新探索，中国太保在GDR发行过程中创下沪伦通机制下多项第一——第一次采用中国会计准则发行的GDR，第一次采用基石投资者机制发行的GDR，第一次非欧洲企业得到大众持股比例豁免的GDR。中国太保表示，未来将实现市场化机制的破局，为公司长期发展注入新动能。适逢中国太保迎来成立30周年之际，此次GDR的成功发行，既标志着中国太保在转型 2.0征程中迈向国际化的开端，更为中国企业“走出去”树立典范。

关键词： 中国太保GDR